6.2.20071 universität mannheim finanzwissenschaft ii sommersemester 2007 prof. dr. eckhard janeba
TRANSCRIPT
![Page 1: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/1.jpg)
6.2.2007 1
Universität Mannheim
Finanzwissenschaft II
Sommersemester 2007
Prof. Dr. Eckhard Janeba
![Page 2: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/2.jpg)
6.2.2007 2
Logistik
• Vorkenntnisse: Grundstudium, aktive Beherrschung Mikro und Lösung von statischen Optimierungsproblemen
• Literatur: Kopiervorlage in Bereichsbibliothek
• Folien werden im Internet bereitgestellt
![Page 3: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/3.jpg)
6.2.2007 3
Fortsetzung Logistik
• http://www.vwl.uni-mannheim.de/fiwi/
• Klausur
• Sprechstunde:Dienstags 9-10:30, Verfügungsgebäude, Zi. 227
• Übung: Gonzague Vannoorenberghe, MSc, Verfügungsgebäude, Zi. 225, Sprechstunde wird noch bekanntgegeben
![Page 4: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/4.jpg)
6.2.2007 4
I. Einführung
• Überblick zur Staatstätigkeit– Einnahmen– Ausgaben
• Fragestellungen der Finanzwissenschaft
• Marktgleichgewicht und Marktversagen
![Page 5: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/5.jpg)
6.2.2007 5
A. Überblick zur Staatstätigkeit
• Träger im öffentlichen Sektor
• Haushaltsplan
• Größe des öffentlichen Sektors (Niveau, Relevanz, Ausgabenarten, zeitliche Entwicklung, internationaler Vergleich)
• Föderalismus
![Page 6: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/6.jpg)
6.2.2007 6
Zentrale Fragen
A. Grundsätzliches
• Ist ein marktwirtschaftliches Gleichgewicht ohne staatliche Intervention effizient und/oder gerecht?
• Wenn nicht, kann staatliche Intervention zu einer Verbesserung führen?
![Page 7: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/7.jpg)
6.2.2007 7
Fortsetzung: Fragen
B. Ausgabenpolitik
• Warum interveniert der Staat bei der Bereitstellung öffentlicher Güter, bei externen Effekten, und auf Versicherungsmärkten?
• Welche Rolle spielt und sollte der Staat bei der Umverteilung von Einkommen und Vermögen spielen?
![Page 8: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/8.jpg)
6.2.2007 8
Fortsetzung: Fragen
C. Einnahmenpolitik• Warum sind die volkswirtschaftlichen
Kosten der Besteuerung größer als das Steueraufkommen?
• Wie werden die Kosten der Besteuerung gemessen?
• Welche Effekte haben Steuern auf Arbeits-, Spar-, Konsum-, und Investitionsverhalten?
• Wie sieht eine „optimale“ Steuer aus?
![Page 9: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/9.jpg)
6.2.2007 9
B. Marktgleichgewicht und Marktversagen
• Marktgleichgewicht: Nutzenmaximierung von Konsumenten unter Budgetrestriktion, Gewinnmaximierung von Firmen gegeben Technologie, Räumung aller Märkte
• Eine Allokation von Ressourcen heißt Pareto-effizient, wenn es keine andere mögliche Allokation gibt, bei der sich mindestens ein Individuum besser stellt und keines schlechter.
![Page 10: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/10.jpg)
6.2.2007 10
1. Hauptsatz der Wohlfahrtsökonomik
• Ein Marktgleichgewicht (MGG) ist unter bestimmten Bedingungen Pareto-effizient.
• Bedingungen: Preisnehmer, konstante Skalenerträge, keine öffentliche Güter, keine externe Effekte, keine Markteintrittsschranken, etc.
![Page 11: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/11.jpg)
6.2.2007 11
2. Hauptsatz der Wohlfahrtsökonomik
• Jede Pareto-effiziente Allokation kann mit Hilfe von unverzerrenden Steuern als MGG dezentralisiert werden.
• Probleme: 1. Unverzerrende Steuern (=lump sum Steuern) 2. Wer bestimmt, welche Allokation implementiert werden soll?
![Page 12: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/12.jpg)
6.2.2007 12
II. Theorie und Politik der Öffentlichen Einnahmen
A. Normative Theorie der Besteuerung
B. Besteuerung und Anreizwirkungen
C. Steuerinzidenz im Allgemeinen Gleichgewicht
D. Steuerreform und Duale Einkommensteuer
![Page 13: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/13.jpg)
6.2.2007 13
A. Normative Theorie der Besteuerung
1. Zusatzlast
2. Optimale Indirekte Besteuerung
3. Optimale Direkte Besteuerung
4. Ökologische Steuerreform/Doppelte Dividende
![Page 14: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/14.jpg)
6.2.2007 14
1. Zusatzlast
• Warum sind manche Steuern besser als andere?
• Wie messen wir die volkswirtschaftlichen Kosten der Besteuerung?
• Schwerpunkt: Effizienz, nicht Gerechtigkeit
![Page 15: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/15.jpg)
6.2.2007 15
Messung
• Schlechter Ansatz:
Wohlfahrtsänderung = Steueraufkommen– Beispiel
• Problematischer Ansatz:
Wohlfahrt = Konsumentenrente– Pfadabhängig wenn sich mehr als ein Preis
ändert
![Page 16: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/16.jpg)
6.2.2007 16
Sinnvoller Ansatz
• Kompensierende Variation (CV): Einkommen, das der Konsument erhalten muß, um bei Preisänderung Nutzen konstant zu halten
• Äquivalente Variation (EV): Einkommen, das der Konsument bereit ist aufzugeben, um Preisänderung zu vermeiden
![Page 17: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/17.jpg)
6.2.2007 17
Formale Definition
• CV(p0,p1) = E(p1,V(p0,y)) – E(p0,V(p0,y)
= E(p1,V(p0,y)) – y
• EV(p0,p1) = E(p1,V(p1,y)) – E(p0,V(p1,y)
= y - E(p0,V(p1,y))
• Graphische Analyse
![Page 18: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/18.jpg)
6.2.2007 18
Zusatzlast (ZL) einer Steuer
• ZL = EV – R bzw. ZL = CV - R,
wobei R das Steueraufkommen ist
• ZL = E(p1,V(p1,y)) – E(p0,V(p1,y) – R(p1,y) = y - E(p0,V(p1,y)) – (p1-p0) x(p1,y)
• Analog bei CV
• Graphische Analyse
• Approximation durch Konsumentenrente ??
![Page 19: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/19.jpg)
6.2.2007 19
Weiterführendes
• Approximation von ZL basierend auf CV bei konstanten Produzentenpreisen:
ZLCV = - t‘SΔt – 0,5Δt‘SΔtwobei t Steuervektor und S Slutzky-Matrix
• Vorzeichen der Wohlfahrtsänderung bei existierender Steuer a priori unklar
• Zusatzlast nichtlineare Funktion des Steuersatzes
![Page 20: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/20.jpg)
6.2.2007 20
Anwendung
• Empirische Messung der Zusatzlast bei Weihnachtsgeschenken
• Veranschaulichung der Zusatzlast
• Bar vs. „in-kind“ Geschenke
• Umfragedaten
• Empirische Analyse
![Page 21: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/21.jpg)
6.2.2007 21
2. Optimale Indirekte Besteuerung
• Vorüberlegungen• Ramsey Ansatz
– Repräsentativer Konsument– Inverse Elastizitätenregel– Corlett-Hague Regel– Uniforme Besteuerung– Heterogene Konsumenten
• Produktionseffizienz• Schlussbetrachtungen
![Page 22: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/22.jpg)
6.2.2007 22
Vorüberlegungen
• Ziel: Ein gegebenes Steueraufkommen erzielen durch Besteuerung von Gütern unter Minimierung der Zusatzlast
• Fragen– Wie sieht optimale Steuerstruktur aus?– Wann ist Struktur uniform?– Sollten Inputs besteuert werden?– Gibt es einen Gerechtigkeits-Effizienz
Zielkonflikt?
![Page 23: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/23.jpg)
6.2.2007 23
Ramsey Ansatz
• Historische Problemstellung: Frank Ramsey (1927); moderne Behandlung: Diamond und Mirrlees (1971)
• Theorie des Zweitbesten
• Allgemeines Gleichgewicht
• Qualitative Charakterisierung
![Page 24: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/24.jpg)
6.2.2007 24
Annahmen
• Vollständiger Wettbewerb
• m Konsumgüter, ein Input (Arbeit)
• Konstante Skalenerträge
• Konsumenten-, Produzentenpreise und Steuern Pi,qi,ti für i=1,...,m, wobei Pi=qi+ti
• w ist Preis der Arbeit (unbesteuert), Arbeitsangebot L, Einkommen wL
![Page 25: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/25.jpg)
6.2.2007 25
• Repräsentativer Konsument kauft m Konsumgüter (Mengen Xi) und bietet Arbeit an, um Nutzen zu maximieren
• Indirekte Nutzenfunktion V(P1,...,Pm,w,I)
• Steuereinnahmenziel: Σi tiXi = T
• Staat maximiert V(P,w,I) durch Wahl von ti unter Beachtung von Einnahmenziel
• Individuelles Verhalten steckt in V(P,w,I)!
![Page 26: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/26.jpg)
6.2.2007 26
Ergebnis und Interpretation
• Lagrange Ansatz
• Ergebnis ist die Ramsey Regel:
ΣitiSki/Xk = - θ < 0, k=1,...,m, wobei
– θ = 1 – λ/ - ΣitidXi/dI
– Ski = dXCk/dPi
• Im Optimum sollten die Steuern so gesetzt werden, dass die kompensierte Nachfrage für jedes Gut im gleichen Verhältnis zur Ausgangsposition verringert wird.
![Page 27: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/27.jpg)
6.2.2007 27
Herleitung Ramsey Regel
• Hilfsresultate 1. dPi / dti = 1
2. ∂V / ∂Pi = - (∂V/∂I) Xi = - Xi
3. ∂Xi / ∂Pk = Sik – Xk (∂Xi/∂I)
4. Sik = Ski
• Lagrange Ansatz
L = V( P,w,I) + [ ∑i ti Xi(P,w,I) - T]
![Page 28: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/28.jpg)
6.2.2007 28
BEO:
- Xk + α […] = 0
α [ Σiti(∂Xi/∂Pk) ] = (λ-α) Xk
Σiti (Sik- Xk (∂Xi/∂I)) = [(-α)/α] Xk
Σiti Sik = [(-α)/α + Σiti(∂Xi/∂I)]Xk
01
m
i k
k
k
iik
k
k
k t
P
P
XtX
t
P
P
V
![Page 29: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/29.jpg)
6.2.2007 29
Spezialfall: Keine Kreuzpreiseffekte
• Also: dXi/dPk = 0 für alle i ungleich k• Dann reduziert sich Ramsey Regel zur
inversen Elastizitätenregeltk/Pk = (λ-μ) μ -1/εkk, wobei
εkk die Preiselastizität der Nachfrage für Gut k
• Die prozentualen Steuersätze sollen invers zur Elastizität der unkompensierten Nachfrage sein
![Page 30: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/30.jpg)
6.2.2007 30
Spezialfall: n=2
• Arbeit bzw. Freizeit (Gut 0) und zwei Konsumgüter (i=1,2)
• Ergebnis ist die Corlett-Hague Regel: τ1=t1/q1 ist größer (kleiner) als τ2=t2/q2, wenn ε10 kleiner (größer) als ε20 ist, wobei εi0 die Kreuzpreis-elastizität der kompensierten Nachfrage nach Gut i bezüglich des Lohnsatzes ist.
• Interpretation: Das Gut, das mehr komplementär zu Freizeit ist, wird höher besteuert.
![Page 31: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/31.jpg)
6.2.2007 31
Uniforme Besteuerung
• Wann ist die optimale Steuerstruktur uniform, d.h. τi=ti/Pi=τ für alle i=1,...,m?
• Möglichkeit 1: Arbeit ist unelastisch. Uniforme Güterbesteuerung de facto eine unverzerrende Steuer.
• Möglichkeit 2: Nutzenfunktion homothetisch und separabel zwischen Konsumgütern und Arbeit.
![Page 32: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/32.jpg)
6.2.2007 32
Gerechtigkeit vs. Effizienz
• Heterogene Konsumenten
• Erweiterte Ramsey-Regel
• Zielkonflikt zwischen Gerechtigkeit und Effizienz: wer konsumiert unelastisch nachgefragte Güter?
![Page 33: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/33.jpg)
6.2.2007 33
Produktionseffizienz
• Eff. Produktion bedeutet, dass die Ökonomie auf der Transformationskurve produziert.
• Passiert bei Abwesenheit von Besteuerung in Wettbewerbsmärkten
• Sollte Produktion effizient sein, wenn Steuern erhoben werden müssen, um R zu finanzieren?
![Page 34: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/34.jpg)
6.2.2007 34
• Wenn ja, dann dürfen u.a. Inputs nicht besteuert werden.
• Antwort: Produktion ist im Optimum effizient!
• Veranschaulichung des Resultats
• Bedeutung des Resultats
![Page 35: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/35.jpg)
6.2.2007 35
Schlußbetrachtungen
• Numerische Resultate
• Stärken und Schwächen des Optimalsteuer-ansatzes
![Page 36: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/36.jpg)
6.2.2007 36
3. Optimale Direkte Besteuerung
• Normative Prinzipien der Besteuerung
• Was ist Einkommen?
• Messung der Progression
• Opfertheorien
• Optimale Einkommensbesteuerung mit endogenem Einkommen
![Page 37: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/37.jpg)
6.2.2007 37
Normative Prinzipien der Besteuerung
1. Äquivalenzprinzip (benefit principle)
Gegenleistung des Staates, wenn auch nicht individuell zurechenbar (z.B. Verteidigung)
Rechtfertigung der Umverteilung hinter Schleier der Ungewissheit
![Page 38: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/38.jpg)
6.2.2007 38
2. Leistungsfähigkeitsprinzip (ability to pay principle)
- Rechtfertigung eines Steueraufkommens
- Horizontale vs. Vertikale Steuergerechtigkeit
![Page 39: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/39.jpg)
6.2.2007 39
Was ist Einkommen?
• Mögliche Definitionen– Geld von wiederkehrenden Quellen, am Markt
verdient– Reinvermögenszugang
• Synthetische Einkommensteuer
• Was macht die Einkommensteuer in der Praxis kompliziert?
![Page 40: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/40.jpg)
6.2.2007 40
Steuertarife
• Steuertarif T = T(y), wobei y die Bemessungsgrundlage ist
• Durchschnittssteuersatz t(y) = T(y)/y, Grenzsteuersatz T‘(y) = dT(y)/dy
• Linearer Tarif T(y) = a y - b, a>0, Spezialfall: Proportionaler Tarif (b=0)
• Freibetrag: T(y) = max {ay-b,0}
• Freigrenze: T(y) = ay wenn y>b, sonst T(y) = 0
![Page 41: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/41.jpg)
6.2.2007 41
Steuerprogression
• Progression gemessen an der Veränderung des Durchschnittssteuersatzes (lokales Maß)
• Tarif ist progressiv, wenn dt/dy > 0, proportional wenn dt/dy = 0, und sonst regressiv
• Für progressive Tarife gilt: Grenzsteuersatz > Durchschnittssteuersatz
• Streng konvexe Tarife: T‘‘(y) > 0
![Page 42: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/42.jpg)
6.2.2007 42
Progression und Einkommensverteilung
• Ziele– Maß für Ungleichheit der Einkommensverteilung– Effekt der Besteuerung auf Einkommensverteilung
• Lorenzkurve: Misst den Prozentsatz des gesamten Einkommens, den die untersten x% der Bevölkerung besitzen.
• Sei x1<x2<...<xH, wobei h=1,...,H der Index der Haushalte ist. Dann ist die Lorenzkurve
L(i/H) = Σh=1i xh / Σh=1 H xh für i=1,...,H.
![Page 43: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/43.jpg)
6.2.2007 43
Gini Koeffizient
• Messung der Einkommensverteilung mit einer Kennzahl
• Graphisch: Fläche zwischen Lorenzkurve und Diagonale relativ zur Fläche unter der Diagonalen
• Gleichverteilung (Gini Koeff. = 0), Extreme Ungleichheit (Gini Koeff. = 1)
• Gini Koeffizienten in der Realität• Probleme
![Page 44: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/44.jpg)
6.2.2007 44
Opfertheorien
• Adam Smith: „Subjects should contribute in proportion to their respective abilities.“
• John Stuart Mill: „whatever scrifies the [government] requires...should be made to bear as nearly as possible with the same pressure upon all.“
![Page 45: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/45.jpg)
6.2.2007 45
• Folgt Progression von gleichem Opfer?
• Ansatz: Streng konkave Nutzenfunktion U(x), identisch für alle Individuen, x gegeben
• Gleiches absolutes Opfer
• Gleiches marginales Opfer
• Kritik
![Page 46: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/46.jpg)
6.2.2007 46
Optimale Einkommensbesteuerung
• Idee: Mirrlees (1971)
• Hier: Ansatz von Stiglitz
• Annahmen
Endogenes Einkommen
keine Pauschalsteuer
Heterogene Individuen
Nur Bruttoeinkommen beobachtbar
![Page 47: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/47.jpg)
6.2.2007 47
• Ziel: Pareto Optimale Besteuerung
• Zwei Typen von Individuen mit Fähigkeiten (Bruttolöhnen) n1,n2, wobei n2>n1
• Steuertarif nicht-linear, nicht differenzierbar
• Typen von Gleichgewichten– Pooling Gleichgewicht– Separation Gleichgewicht
![Page 48: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/48.jpg)
6.2.2007 48
• Einkommen Y=nL, Konsum x=Y-T(Y)• Nutzenmaximierung und Arbeitsangebot
– MRSn = 1-T´(Yn)
• Annahme: Agentenmonotonität• Selbstselektionsbeschränkung
– V2(x2,Y2) >V2(x1,Y1)
• Staat maximiert V2(x2,Y2) + V1(x1,Y1) unter Budget- und Selbstselektionsbeschränkung
![Page 49: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/49.jpg)
6.2.2007 49
Ergebnisse
• Resultat 1: Bei identischen Präferenzen und exogenen Bruttolöhnen ist der Grenzsteuersatz der Individuen mit den höheren Fähigkeiten gleich 0.
• Resultat 2: Wenn die Nutzenfunktionen identisch sind und separabel zwischen Konsum und Freizeit, dann sollten Güter nicht, sondern nur Einkommen besteuert werden (ohne Beweis).
![Page 50: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/50.jpg)
6.2.2007 50
4. Ökologische Steuerreform Doppelte Dividende
• Ausgangssituation: Staat benötigt ver-zerrende Steuern (z.B. Einkommensteuer) zur Finanzierung eines gegebenen Auf-kommens
• Kann die Einführung/Erhöhung einer Umweltsteuer die Wohlfahrt erhöhen?
![Page 51: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/51.jpg)
6.2.2007 51
Idee
• Ökosteuer erhöht die Umweltqualität, da weniger vom umweltverschmutzenden Gut konsumiert wird (erste Dividende).
• Steuereinnahmen aus Ökosteuer können benutzt werden, um andere verzerrende Steuern (z.B. Einkommensteuer) zu senken (zweite Dividende)
• Plausibel, aber auch richtig?
![Page 52: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/52.jpg)
6.2.2007 52
Analyse von Bovenberg und de Mooij (1994)
• Wichtige Annahmen: Vollständiger Wettbewerb auf allen Märkten, keine Arbeitslosigkeit
• Individuen konsumieren sauberes Konsumgut (C) und umweltverschmutzendes Konsumgut (D), und bieten Arbeit (L) an
• Staat besteuert Lohneinkommen und umweltverschmutzendes Gut (=Ökosteuer)
![Page 53: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/53.jpg)
6.2.2007 53
Analyse
• Arbeitsentscheidung hängt vom Reallohn ab; d.h. Nominallohn nach Lohnsteuer geteilt durch Preisindex für Konsumgüter
• Betrachtet wird eine aufkommensneutrale Steuerreform bei der die Steuer auf Lohneinkommen ersetzt wird durch Steuer auf Gut D.
![Page 54: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/54.jpg)
6.2.2007 54
• Ökosteuer verteuert D und löst Substitution zu C aus – Steuerbasis D schrumpft– Preisindex für Konsumgüter steigt
• Senkung der Lohnsteuer erhöht Nominallohn nach Steuern
• Gesamteffekt auf Reallohn a priori unbestimmt!
![Page 55: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/55.jpg)
6.2.2007 55
• Hauptresultat: Wenn bereits D besteuert wird und die unkompensierte Arbeitsangebotselastizität positiv ist, dann führt eine Erhöhung der Ökosteuer zu einer Senkung des Reallohns und des Arbeitsangebots.
• Intuition: Steuerbasis D wird zu klein um breite Steuerbasis (=Lohneinkommen) hinreichend zu senken.
• Optimale Ökosteuer ist niedriger als Pigousteuer, die sich ergibt wenn keine verzerrende Lohnsteuer eingesetzt wird.
![Page 56: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/56.jpg)
6.2.2007 56
Weiterführende Betrachtung
• Wie hoch ist die Arbeitsangebotselastizität?
• Rolle und Ursache von Arbeitslosigkeit
• Simulationsstudien
• Politische Faktoren und die Bedeutung der Steuerbasis
• Analyse der Bundesregierung
![Page 57: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/57.jpg)
6.2.2007 57
B. Effekte der Besteuerung und Anreizwirkungen
1. Arbeitsangebot/Armutsbekämpfung
2. Steuerhinterziehung/Schattenwirtschaft
3. Investition und Finanzierung
![Page 58: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/58.jpg)
6.2.2007 58
1. Arbeitsangebot und Armutsbekämpfung
• Bedeutung der Arbeitsangebotselastizität• Konzeptuelle Schwierigkeiten
– Zeitliche Dimension– Selbständigkeit– Tarifverträge– Arbeitslosigkeit– Entscheidung in Haushalten– Partialanalyse
![Page 59: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/59.jpg)
6.2.2007 59
Modell: Arbeitsangebot
• Ohne Besteuerung• Repräsentatives Individuum mit
Nutzenfunktion u(x,z), wobei x Konsumgut und z Freizeit
• Budget: px = I + wL, wobei L + z = L* mit L* Zeitausstattung, I Nichtarbeitseinkommen, w Lohnsatz
• Alternativ: px+wz=I+wL*=M („full income“)
![Page 60: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/60.jpg)
6.2.2007 60
Slutsky Zerlegung
• Nutzenmaximierung ergibt x(p,w), z(p,w)
• Rolle von M(w), Normalisierung p=1L/w = L/w|u konstant + LL/ M
Effekt unklar, wenn Freizeit ein normales Gut
• Mit proportionaler Besteuerung analog, wenn w gegeben
![Page 61: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/61.jpg)
6.2.2007 61
• Erweiterung: Beachtung des staatlichen Budgets
• Lineare Lohnsteuer T = ty – G, wobei y=wL• Resultat: dL/dt < 0, wenn Freizeit normal und
staatliches Budget ausgeglichen• Lineare Einkommensteuer T = t(y+I) - G• Kritische Würdigung
![Page 62: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/62.jpg)
6.2.2007 62
Besteuerung von Haushalten
• Wie wirkt sich das Steuersystem auf den Anreiz (nicht) zu heiraten aus?
• Vergleich der Steuerbelastung vor und nach Heirat
• Annahme: Einkommen exogen
![Page 63: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/63.jpg)
6.2.2007 63
• Besteuerungsformen– Haushaltsbesteuerung H(y1,y2) = T(y1+y2)
– Individualbesteuerung I(y1,y2) = T(y1)+T(y2)
– Ehegattensplitting S(y1,y2) = 2T((y1+y2)/2)
• Postulate– Nichtdiskriminierung der Ehe– Globaleinkommensbesteuerung
• Diskussion
![Page 64: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/64.jpg)
6.2.2007 64
• Probleme – Einkommen und Arbeits-/Freizeit
Entscheidungen nicht exogen– „home production“
• Modelle der Haushaltsentscheidung
• Rolle der Besteuerung
![Page 65: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/65.jpg)
6.2.2007 65
Armutsbekämpfung• Absolute vs. Relative Armut• Gründe für Armut• Armut in Deutschland• Armutshilfe als bedürftigkeitsabhängige
Leistung (means-tested benefits)• Berechnung der Hilfeleistungen: i) Bedarf
und ii) Kaufkraft• Probleme: Informationsmangel und
Armutsfalle
![Page 66: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/66.jpg)
6.2.2007 66
Gliederung
1. Modell mit vollständiger Information
a) Wohlfahrtssicherung
b) Einkommenssicherung
2. Asymmetrische Information über Erwerbstätigkeit
a) Sozialhilfe (volle Anrechnung)
b) Negative Einkommensteuer
![Page 67: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/67.jpg)
6.2.2007 67
1. Modell mit vollständiger Information
• Individuen i=1,...,N mit identischen Präferenzen über Konsum x und Freizeit f
• Streng konkave Nutzenfunktion U(x,f)
• Zeitausstattung von 1 wird aufgeteilt auf Freizeit und Arbeit: L+f=1
• Konsum von i: xi=wiLi+zi = yi+zi, wobei wi der Lohn und zi staatlicher Transfer
![Page 68: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/68.jpg)
6.2.2007 68
• Individuen unterscheiden sich in wi
• Nutzenmaximierung führt zu optimaler Arbeitsentscheidung Li(wi,zi)
• Indirekte Nutzenfunktion V(wi,zi) = U(wiLi(wi,zi)+zi,1-Li(wi,zi))
• Eigenschaften von V(wi,zi)
• Laissez faire (zi=0) => V(wi,0)
![Page 69: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/69.jpg)
6.2.2007 69
• Vollständige Information: Staat kennt wi, yi und daher Li.
• Staatliche Ziele: Wohlfahrtssicherung vs. Einkommenssicherung
![Page 70: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/70.jpg)
6.2.2007 70
Wohlfahrtssicherung
• Wohlfahrtssicherung: min Σizi unter NB U(wiLi+zi,1-Li)>u für alle i, zi 0
• Lösung: unterstütze alle Individuen, die bei freiwilliger Arbeitswahl und z=0 nicht u erreichen
• D.h. zi>0 für alle wi <w, wobei V(w,0)=u.• Für Transferempfänger wird zi (abhängig
von wi) so gesetzt, dass V(wi,zi)=u
![Page 71: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/71.jpg)
6.2.2007 71
• Eigenschaften des optimalen Transfers:
Transfer sinkt mit wi
Transfer senkt Arbeitsangebot von Empfängern im Vergleich zum laissez faire
• Abbildung
![Page 72: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/72.jpg)
6.2.2007 72
Einkommenssicherung
• min Σizi unter NB xix, und Teilnahme-bedingung U(wiLi+zi,1-Li) V(wi,0) i
• Annahme: y(w,z) = wL(w,z) steigend in w
• Dann existiert ein w*, so dass y(w*,0)=x
• Transfer an Individuen mit w<w*, ge-koppelt an eingeforderte Arbeitsleistung Li°
![Page 73: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/73.jpg)
6.2.2007 73
• Li° ergibt sich aus U(x,1-Li°)=V(wi,0)
• Zwischenergebnis: Li° ist steigend in Mindestkonsum und fallend in Lohnsatz
• Schlussfolgerung: Transferempfänger arbeiten und konsumieren mehr als unter laissez faire
• Abbildung
• Einkommenssicherung erhöht nicht den Nutzen, aber verbraucht Steuergelder
![Page 74: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/74.jpg)
6.2.2007 74
2. Asymmetrische Information über Erwerbstätigkeit
• Staat beobachtet nur y, nicht jedoch w oder L
• Staatliche Politiken– Anrechnung von eigenem Einkommen – Negative Einkommensteuer
![Page 75: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/75.jpg)
6.2.2007 75
Volle Anrechnung (Sozialhilfe)
• Transfer z konditioniert auf y, d.h. z(y) = max[x-y,0]
• Individuelle Budgetgerade ist nicht konvex, impliziter Steuersatz von 100%
• Abbildung• Sei w° der Lohnsatz, bei dem für z=0
gerade Nutzen U(x,1) erreicht wird, d.h.U(x,1) = V(w°,0)
![Page 76: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/76.jpg)
6.2.2007 76
• Da V(w,z) steigend in w folgt:
Individuen mit w>w° beantragen keine Unterstützung, solche mit w<w° arbeiten nicht und bekommen Sozialhilfe (=Armutsfalle)
• Staatsausgaben: x mal #Hilfsempfänger
• Verbesserung möglich durch Selbst-selektion bei einem beschränkten Transfer wenn eigenes Einkommen vorliegt
![Page 77: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/77.jpg)
6.2.2007 77
Negative Einkommensteuer
• Idee: Teilanrechnung des eigenen Einkommens
• Transfer z(y) = max [x-ty,0], mit Anrechnungssatz t aus [0,1]
• Die Steigung der Budgetgerade für t<1 liegt oberhalb der unter voller Anrechnung Abbildung (t=1)
![Page 78: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/78.jpg)
6.2.2007 78
Vergleich zur Sozialhilfe:
1. Manche Sozialhilfeempfänger arbeiten jetzt
2. Manche Nicht-Sozialhilfeempfänger werden zu Empfängern und arbeiten weniger
3. Effekt auf aggregiertes Arbeitsangebot unbestimmt
4. Da t=1 ein Spezialfall, kann optimale negative Einkommensteuer nie schlechter als Sozialhilfe sein.
![Page 79: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/79.jpg)
6.2.2007 79
2. Steuerhinterziehung/ Schattenwirtschaft
• Bedeutung der Steuerhinterziehung bzw. Schattenwirtschaft
• Was beeinflusst Ausmaß der Steuerhinterziehung?
• Entscheidung unter Unsicherheit
• Modellierungsaspekte: i) Steuerzahler, ii) Finanzbehörde
![Page 80: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/80.jpg)
6.2.2007 80
Basismodell
• Ansatz von Allingham und Sandmo• Partialmodell mit repräsentativem
Konsumenten, exogener Steuerpolitik• Notation:
– W exogenes Einkommen– X deklariertes Einkommen (0XW)– θ Steuersatz (0<θ<1)– p Entdeckungswahrscheinlichkeit– Strafsatz (θ< π<1)
![Page 81: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/81.jpg)
6.2.2007 81
• von Neumann-Morgenstern Nutzenfunktion U mit U‘>0, U‘‘<0 (Risikoaversion)
• Nettoeinkommen ist eine Zufallsvariable– Y = W – θX mit Wahrscheinlichkeit 1-p– Z = W – θX – π(W-X) mit Wahrscheinlk. p
• NutzenmaximierungE(U) = (1-p) U(Y) + p U(Z) maxX
![Page 82: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/82.jpg)
6.2.2007 82
• Bedingungen erster und zweiter Ordnung
• Innere Lösung (Graphische Darstellung)
• Komparative Statik: X* = X(p,W,θ,π)
• Ergebnisse und Herleitung X*/p > 0 X*/W = ? X*/θ < 0 bei steigender absol.
Risikoaversion X*/π > 0
![Page 83: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/83.jpg)
6.2.2007 83
Erweiterungen
• Strafe auf hinterzogene Steuer (statt hinterzogenes Einkommen)
• Finanzierung öffentlicher Güter
• Endogenisierung der Politik des Finanzamts (optimales ‚auditing‘)
• Gerechtigkeitsaspekte
![Page 84: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/84.jpg)
6.2.2007 84
Empirische Ansätze
• Messung der Steuerhinterziehung– Volkswirtschaftliche Gesamtrechnung– Hochrechnung über Stichproben– Haushaltsumfragen zu Einkommen und
Ausgaben
• Messung der Schattenwirtschaft– Geldnachfrage– Verbrauch Elektrizität/Energie
![Page 85: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/85.jpg)
6.2.2007 85
3. Investition und Finanzierung
• Problemstellung• Unternehmensfinanzierung ohne Steuern• Besteuerung und Investition
– Gewinnsteuer auf Unternehmensebene– Besteuerung auf Personenebene
• Weiterführende Überlegungen: (i) Junge vs. alte Unternehmen, (ii) Kapitalstruktur, (iii) Rechtsformwahl
![Page 86: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/86.jpg)
6.2.2007 86
Unternehmensfinanzierung ohne Steuern
• Modell einer kleinen, offenen Volkswirt-schaft mit Zinssatz r und zwei Perioden
• Repräsentativer Konsument, bietet unelastisch Arbeit an
• Produktionsfunktion F(K,L), quasikonkav
• Vollständiger Wettbewerb
• Outputpreis gleich 1, Lohn w
![Page 87: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/87.jpg)
6.2.2007 87
• Vermögen der Anteilseigner Vt=zt vt
ΔVt = Vt+1 - Vt = vt+1Δzt + ztΔvt
= VtN + ztΔvt
• Finanzierung von Investitionen aus einbe-haltenen Gewinnen E, Ausgabe von neuen Anteilen VN, und Neuverschuldung BN: I = E + VN + BN
• Cash Flow π = F(K,L) – wL,• Buchhalterischer Gewinn G = π - rB =
E + D (Dividenden D)
![Page 88: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/88.jpg)
6.2.2007 88
• Arbitrage r = [D + (ΔV – VN)]/V• Maximierung von V maximiert Konsum• Selbstfinanzierung: I = E => D = π(K) – I
Resultat: π‘(K) = r• Finanzierungsneutralität bei Abwesenheit
von Steuern (Modigliani-Miller-Theorem)• Bemerkung zum Gesamtwirtschaftlichen
Gleichgewicht
![Page 89: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/89.jpg)
6.2.2007 89
Besteuerung und Investition
Gewinnsteuer auf Unternehmensebene τ, ein-heitlich für einbehaltene und ausgeschüttete Gewinne
• Fokus Selbstfinanzierung, I nicht steuerlich absetzbar
• Ergebnis: (1- τ) π‘(K) = r
• Kapitalnutzungskosten r/ (1- τ)
![Page 90: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/90.jpg)
6.2.2007 90
• Wohlfahrtseffekt: Gesamtwirtschaftliches Vermögen Y0 – I0 + [F(K1,1)+K1]/R1
• Marginale Zusatzlast τ(1- τ)-1 π‘1K1/R1 ε
• Interpretation: (i) Rolle der Elastizität der Kapitalnachfrage, (ii) Besteuerung existierenden Kapitals
![Page 91: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/91.jpg)
6.2.2007 91
Erweiterung
• Steuerliche Absetzbarkeit von Investitionen, Teil e absetzbar
• Gewinnmaximierung: π‘(K) = (1-eτ)r/(1- τ) • Steuerparadoxon für e>1: höhere Steuern
treiben Investitionen an• Effektiver Grenzsteuersatz τ* = (π‘-r)/π‘ =
(1-e)τ/(1-eτ)• Investitionsneutralität einer Cash Flow
Steuer, e=1
![Page 92: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/92.jpg)
6.2.2007 92
Besteuerung auf Personenebene• Integration von Steuern auf Unternehmens-
und persönlicher Ebene: Klassisches System vs. Anrechnungsverfahren
• Steuerliche Vorteilhaftigkeit von Kapitalgewinnen gegenüber Dividenden
• Bedeutung der Steuer auf Dividenden: Alte und neue Sicht
![Page 93: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/93.jpg)
6.2.2007 93
• Alte Sicht: Dividendensteuer senkt Investitionen (Gewinne ausgeschüttet, Investitionen anteilsfinanziert)
• Neue Sicht: Dividendensteuer hat nur Vermögenseffekt, aber irrelevant für Investitionen (Selbstfinanzierung)
![Page 94: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/94.jpg)
6.2.2007 94
Weiterführende Überlegungen
• Junge vs. alte Unternehmen
• Kapitalstruktur
• Rechtsformwahl
![Page 95: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/95.jpg)
6.2.2007 95
C. Steuerinzidenz im Allgemeinen Gleichgewicht
• Frage: Wer trägt die Last einer Steuer?• Formelle Steuerlast/Inzidenz vs. Materielle
Steuerlast/Inzidenz• Gliederung
– Partialanalyse – Allgemeine Gleichgewichtsanalyse
• Kapitalbesteuerung in einer kleinen offenen Volkswirtschaft
• Harberger Modell
![Page 96: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/96.jpg)
6.2.2007 96
• Inzidenzanalysen– Budgetinzidenz– Differentielle Inzidenz
• Überwälzung einer Pauschalsteuer– Kopfsteuern– Veränderung von freiwilligen Transfer– Preisänderung
![Page 97: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/97.jpg)
6.2.2007 97
Steuern auf spezielle Güter
• Partialanalyse
• Mengensteuer: q = p + t
• Nachfrager orientieren sich an q, Anbieter an p
• Graphische Analyse der Steuer
![Page 98: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/98.jpg)
6.2.2007 98
Lastverteilung
• Lastverteilung einer infinitesimalen Mengensteuerdq/dt = e/(e-n), wobei e die Angebotselastizität
und n die Nachfragelastizität ist
• Beweis• Spezialfälle
– Alleinige Belastung der Nachfrager– Alleinige Belastung der Anbieter
![Page 99: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/99.jpg)
6.2.2007 99
Schlussfolgerungen
• Schlussfolgerung 1: Der von einer Markt-seite zu tragende Steueranteil ist um so größer, je unelastischer diese Marktseite reagiert relativ zur anderen Marktseite.
• Schlussfolgerung 2: Lastverteilung ist unabhängig von formaler Zahlungs-verpflichtung
![Page 100: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/100.jpg)
6.2.2007 100
Erweiterungen
• Extremfälle
• Globales Lastverteilungsmaß
• Lastverteilung bei Wertsteuern
![Page 101: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/101.jpg)
6.2.2007 101
Steuerüberwälzung in einer kleinen offenen Volkswirtschaft
• Allgemeines Gleichgewicht
• Kapitaleinkommensbesteuerung mit internationaler Kapitalmobilität
• Ergebnis: Kapitalbesteuerung wird vollständig auf immobilen Faktor (Arbeit) überwälzt
• Intuition und Beweis
![Page 102: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/102.jpg)
6.2.2007 102
Harberger Modell
• Geschlossene Volkswirtschaft• Zwei Sektoren X (Körperschaftssektor) und
Y (andere Firmen)• Beide Produkte werden unter vollständigem
Wettbewerb mit Arbeit (L) und Kapital (K) produziert
• L und K mobil zwischen Sektoren• Fixes Angebot von Arbeit und Kapital
![Page 103: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/103.jpg)
6.2.2007 103
• Output Preise: PX,PY, Faktorpreise: Zinssatz r, Lohnsatz w
• Rolle der Faktorintensitäten: X Sektor kapitalintensiv (KX/LX>KY/LY) oder arbeitsintensiv (KX/LX<KY/LY) für alle r und w
• Einführung einer kleinen Steuer auf Kapital im Körperschaftssektor X
![Page 104: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/104.jpg)
6.2.2007 104
Analyse: Zwei Effekte
– Nachfrage nach K in Sektor X fällt (Faktorsubstitutionseffekt)
– X wird relativ teurer, Nachfrage nach X sinkt relativ zu Y (Outputeffekt). Wenn X kapitalintensiv, sinkt Kapitalnachfrage. Wenn Y arbeitsintensiv, dann steigt Kapitalnachfrage
– Gesamteffekt ergibt sich aus Faktorsubstitutions- und Outputeffekt
– Im Gleichgewicht werden beide Faktoren vollständig beschäftigt; Faktorpreise ändern sich im allgemeinen
![Page 105: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/105.jpg)
6.2.2007 105
Ergebnisse– Wenn Sektor X kapitalintensiv, dann
sinkt r/w– Wenn Sektor X arbeitsintensiv und fixe
Produktionskoeffizienten, dann steigt r/w– Wenn Sektor X arbeitsintensiv, dann ist
eine Erhöhung von r/w um so wahrscheinlicher, je (a) geringer die Substitutionselastizität in Sektor X, (b) größer die Elastizität der Nachfrage, und (c) größer die Differenz der Faktor-intensitäten
![Page 106: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/106.jpg)
6.2.2007 106
Weiterführende Überlegungen
• Numerische Ergebnisse
• Bedeutung verschiedener Annahmen
• Äquivalenz von Steuern
![Page 107: 6.2.20071 Universität Mannheim Finanzwissenschaft II Sommersemester 2007 Prof. Dr. Eckhard Janeba](https://reader035.vdokument.com/reader035/viewer/2022062417/55204d6849795902118be105/html5/thumbnails/107.jpg)
6.2.2007 107
D. Steuerreform und Duale Einkommensteuer
• Ideal und Praxis der „comprehensive income tax“
• Alternative Systeme: Persönliche Einkommensteuer, hybride Systeme, duale Einkommensteuer, flat tax
• Implikationen für deutsche Steuerreformdebatte