Sonderausgabe Juli 2012

Am 27. Juni verliehenBE/Venture Woche, JungeIndustrie und Partner die VC-und PE-Awards für 2012.

EEss wwuurrddeenn ffüünnff PPrreeiissttrrääggeerr gekürt, die der„Szene“ alle Ehre machen:Platz 1: Santo VC GmbH und MIG Fondsfür die Finanzierung der AAffffiirriissPlatz 2: SSeennssoorrDDyynnaammiiccss für einen dergrössten VC-Deals in ÖsterreichPlatz 3: Martin Ohneberg für das Mana-gement-Buy-In bei HHeennnn Platz 4: Diverse Investoren für die Finan-zierung der NNaabbrriivvaa TThheerraappeeuuttiiccss

Platz 5: Gamma Capital Partners für dieFinanzierung von OOppvviizzoorr

Gewählt hat eine Jury aus den Award-Partnern Börse Express und Junge Indu-strie, den Sponsoren Fellner Wratzfeld&Partner, Deloitte, Wiener Börse und Ak-tienforum sowie die Bundesminister Ma-ria Fekter und Reinhold Mitterlehner so-wie Kapitalmarktbeauftragter RichardSchenz. Eingereicht wurden mehr als 30„Best Cases“ der Zusammenarbeit „Kapi-talgeber/Unternehmen“, die besten 18 wur-den der Jury zur Wahl vorgelegt. Rund 100Gäste wohnten der Verleihung im Haus

der Industrie bei, die von Aktienforum-Geschäftsführerin Ulrike Haidenthallerund VC/PE-Award-Initiator Christian Dra-stil moderiert wurde.

Der Venture Capital & Private EquityAward wurde 2005 von der Styria BörseExpress GmbH (für das Produkt „Ventu-re Woche“ mit dem „European PrivateEquity Award for Journalists“ ausge-zeichnet) konzipiert und wird seitdem jähr-lich mit dem Award-Partner Junge Indu-strie verliehen. Die Bilder vom Event:

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AWARD-SPECIAL ZU

VENTURE-AW

ARD.AT

AAllllee PPrreeiissttrrääggeerr 22001122 auf einen Blick, dazu Partner und Sponsoren

Venture Capital& Private Equity

2012

Venture Capital& Private Equity

2012AwardAward

Die Sieger des Venture Capital & Private Equity Award 2012

Biotech-Unternehmen Affiris holt sich Platz 1

Juli 2012

SIEGER VC/PE-AWARD 2012 Seite 2

Affiris ist ein junges, innovatives WienerBiotechnologie-Unternehmen, das mass-geschneiderte Impfstoffe auf Peptidbasisentwickeln kann, die sich gegen Alzhei-mer, Parkinson, Atherosklerose, Blut-hochdruck und andere Krankheiten rich-ten. Affiris wurde Ende 2003 von CEOWalter Schmidt und CSO Frank Mattnergegründet und hat sich zum Ziel gesetzt,auf Basis seiner weltweit einzigartigen Ex-pertisen, künftig alle zwei bis drei Jahreeinen neuen Impfstoff gegen bislang un-beherrschbare Erkrankungen in die klini-sche Erprobung zu schicken. Das Unter-nehmen beschäftigt am CampusgeländeSt. Marx in Wien aktuell 85 Mitarbeiter.

Eine globale Premiere

Gegenwärtig wird die global erste kli-nische Studie zur Entwicklung einer Par-kinson-Impfung durchgeführt - der alsPD01A bezeichnete Wirkstoff richtet sichgegen ein für die Erkrankung als verant-wortlich angesehenes Protein namens al-pha-Synuklein. Das Erfolgspotenzial ver-anlasste die Santo VC GmbH und denMIG Fonds, Affiris finanziell zu unter-stützen. „Unser Impfstoff ist der weltweiterste Wirkstoff, der auf eine ursächlicheBehandlung von Parkinson abzielt undnicht nur auf symptomatische Effekte aus-gelegt ist", erklärte CEO Schmidt bei derVC/PE-Award-Preisverleihung.

PD01A soll seine Wirkung spezifischgegen das als alpha-Synuklein (alpha-syn)bezeichnete Protein entfalten, das in derEntstehung und Progression der Parkin-son Krankheit eine Schlüsselrolle spielt.Durch die Impfung soll das Immunsystemangeregt werden, Antikörper zu bilden, diesich gegen alpha-syn richten. Die Studiewird in Wien in der Confraternität Privat-

klinik Josefstadt durchgeführt und bis zu32 Patienten umfassen. „Es handelt sichum eine sogenannte „First-in-Man" und„First-in-Kind“-Studie, weil PD01A die er-ste Substanz überhaupt ist, die über eineBeeinflussung des alpha-syn Stoffwech-selweges auf klinische Wirksamkeit ab-zielt“, erläuterte Schmidt.

Platz 1 mit Vorsprung

Schmidt: „Hinter der Entwicklung vonPD01A steht unsere Affitom-Technolo-gie, die auch die Entwicklung unserer bis-her am weitesten entwickelten Alzheimer-Impfstoffkandidaten ermöglicht hat. Die-se Technologie erlaubt uns die rascheIdentifizierung nicht nur eines einzelnenProduktkandidaten, sondern eines ganzenPools von Impfstoffen mit exzellentem Si-

cherheitsprofil und genau feinadjustierterSpezifität. Anschliessend kommt unsereStrategie der ‘klinischen Reifung’ zur An-wendung, die vorsieht, mehrere Impfstof-fe gegen eine Krankheit in die klinischeErprobung zu bringen. Dadurch wollenwir sicher stellen, dass wirklich der für denMenschen beste Impfstoff entwickelt wer-den kann.“

Und zum Finanzierungserfolg: „Mit derSanto VC haben wir einen Partner ge-wonnen, der nicht nur finanzstark ist, son-dern auch fachliche Kompetenz und einweit verzweigtes Netzwerk mit einbringt.Mit den MIG Fonds haben wir einen be-währten Partner, der unternehmerischemDenken verpflichtet ist und dadurch be-reits viele wertvolle Beiträge zur Firmen-entwicklung geleistet hat.“ (pj)

The Story behind ... Rang 1: Affiris mit Santo VC und MIG Fonds

Vorreiter in der Parkinson-Forschung

SSppoonnssoorr MMaarrkkuuss FFeellllnneerr (ganz links) vergab den ersten Preis, Affiris-CEO WalterSchmidt (mi.) freute sich

Juli 2012

SIEGER VC/PE-AWARD 2012 Seite 3

Mit einem Kaufpreis von 164 MillionenUS-Dollar gilt die Übernahme der GrazerSensorDynamics AG durch den US-Kon-zern Maxim Integrated Products als einerder grössten Venture Capital Deals inÖsterreich. Der neue Eigentümer will dasWachstum forcieren und neue Märkte er-obern. Investoren der ersten Stunde wa-ren die Wiener I4G Investment GmbH(Lead-Investor), die Steirische Beteili-gungsfinanzierungsgesellschaft mbH, dieJenaer DEWB AG sowie die MünchnerSiemens Venture Capital. Im Rahmen derB-Runde stiess 2007 dann noch die Wie-ner Pontis Capital dazu.

Aber nicht „nur“ die beteiligten PrivateEquity-Fonds haben am Exit gut verdient,sondern auch österreichische Privatanle-ger über strukturierte Unternehmensbe-teiligungsmodelle der Wiener quanten-sprung GmbH, WertInvest GmbH undschilling Gruppe. Insgesamt wurden inden Aufbau des Halbleiterunternehmens26 Millionen Euro Venture Capital sowieknapp zehn Millionen Euro atypisch stil-les Kapital investiert. So waren allein überquantensprung etwa 180 Privatinvestorenindirekt am steirischen Halbleiterspezia-listen beteiligt. Neben den Gründern par-tizipierten auch alle Mitarbeiter der Sens-orDynamics mittels Aktien und Aktien-optionen am Exit.

VC brachte den Erfolg

„Durch den Einsatz von Venture Ca-pital konnten wir in neue Bereiche inve-stieren und in technologisch zukunfts-wei-sende Gebiete vorstossen“, bestätig-te SensorDynamics-Gründer HerbertGartner bei der VC/PE-Award-Preisverleihung. „So konnten wir eine Rei-he von hochinnovativen Produkten in denBereichen inertiale Mikrosystemtechnik

und drahtlose Sensorik bis zur Serien-reife entwickeln.“ Mit Erfolg: SensorDy-namics hat die Zahl der Mitarbeiter biszum Exit kontinuierlich auf 130 gestei-gert, und das jährliche Umsatzwachstumlag in den letzten Jahren im mittlerenzweistelligen Bereich.

Schon bald will Maxim Integrated Pro-ducts durch die Übernahme von Sens-orDynamics die weltweite Marktführer-schaft in weiteren Bereichen erlangen.

„Die Übernahme durch Maxim zielt aufeinen nachhaltigen Wachstumskurs ab.Durch die starke Marktposition des Mut-terkonzerns erobern unsere Produkte ne-ben dem Automotive- und Industriemarktderzeit den rasant wachsenden Smartpho-ne- und Tablet-PC-Markt“, erklärt Grün-der Gartner, der sich seit dem Exit alsBusiness Angel bei einer Reihe österrei-chischer Start-Ups im Software- und Elek-tronikbereich engagiert. (pj)

The Story behind ... Rang 2: SensorDynamics/Maxim Integrated Products

Ein Exit, der wirklich ordentlich Geld brachte

AAllbbeerrtt HHaannnnaakk vvoonn DDeellooiittttee (ganz links) vergab den Preis, daneben SensorDyna-mics-Gründer Herbert Gartner und Michael Kübeck von der i4g Investment GmbH

Juli 2012

SIEGER VC/PE-AWARD 2012 Seite 4

Von Dornbirn aus agiert Henn als welt-weit führender Anbieter von Schnell-kupplungen für Ladeluft- und Kühlwas-sersysteme in der Automobilindustrie. Daspatentierte Kupplungssystem (mehr als120 Patente und Gebrauchsmuster) wur-de bereits mehr als 225 Millionen Malvon allen führenden Automobilherstellernverbaut.

Henn stellt neben den Steckverbindun-gen auch die dazu notwendigen Monta-geautomaten her. Bisher wurden weltweitmehr als 170 Verpressmaschinen verkauft- diese wurden auf verschiedensten Kon-tinenten bzw. in 15 Ländern installiert undwerden jährlich physisch einmal gewartetund laufend online überwacht. Henn er-zielt seinen Umsatz damit zu 99 % im Ex-port.

Nachfolgelösung

Die Firma wurde von Martin Ohneberg(Mehrheitseigentümer) gemeinsam mitdem von Global Equity Partners gema-nagten Wachstumsfonds Central Europe-an Growth IV Beteiligungs-Invest im Rah-men eines Management Buy-In gekauftund entwickelt sich seit diesem Zeitpunktrasant. Ein Umsatzwachstum von mehrals 30% sowie ein EBITDA-Wachstumvon mehr als 50 % konnten im ersten Jahrnach der Übernahme erzielt werden.

Auch im ersten Halbjahr 2012 kann die-ser Trend fortgesetzt werden - bereits jetztliegt man rund 22 % über dem Vorjahr.

Mit den neuen Eigentümern war undist Henn in der Lage, neue Kunden zu ge-winnen, das Vertriebsnetzwerk weiter aus-zubauen (z. B. Japan) und die wichtigeneue Entwicklung einer Kühlwasser-kupplung weitestgehend abzuschliessen.Weiters konnte im letzten Jahr erstmalseine Schnellkupplung für den Kühlwas-

serkreislauf für LKW entwickelt und ein-gesetzt werden. Damit konnte das Fun-dament für weiteres zukünftiges Wachs-tumspotenzial gelegt werden.

Deals in Asien

Darüber hinaus wurden auch die not-wendigen organisatorischen Rahmenbe-

dingungen für dieses Wachstum geschaf-fen.

Heuer wird eine Vertretung in Südko-rea und 2013 dann eine in China eröff-net; 2012 konnte erstmals ein grössererAuftrag über rund 3,5 Millionen Euro ausChina für die Jahre 2014 bis 2021 ak-quiriert werden. (pj)

JJuurryymmiittgglliieedd uunndd VVCC//PPEE--AAwwaarrdd--PPaarrttnneerr CChhrriissttiiaann MMeerrcckkeennss, stv. Bundesvorsitzender der Jungen Industrie, mit Martin Ohneberg (r.)

The Story behind ... Rang 3: Henn und Martin Ohneberg

Ein sehr gelungener Management-Buy-In

Juli 2012

SIEGER VC/PE-AWARD 2012 Seite 5

Nabriva wurde im Februar 2006 gegrün-det und ist durch Venture Capital finan-ziert. Investoren sind Phase4 Ventures,HBM Partners, The Wellcome Trust, Glo-bal Life Science Ventures (GLSV) und derNovartis Venture Fund. Auch der heimi-sche Investor Arax ist beteiligt.

Bakterielle Infektionen

Das biopharmazeutische Unternehmenist auf die Forschung und Entwicklungvon Antibiotika zur Behandlung vonschweren bakteriellen Infektionen spezia-lisiert. Nabrivas führendes, systemisch ver-fügbares Produkt, BC-3781, wird für dieBehandlung schwerer Hautinfektionen undbakterieller Lungenentzündungen ent-wickelt. „BC-3781 gehört zu einer neuenKlasse von Antibiotika, den Pleuromutili-nen, und zeigt mikrobiologische Aktivitätgegen ein breites Spektrum von Krank-machern“, sagte Vorstand und AktionärRalf Schmid bei der VC/PE-Award-Preisverleihung. „Darüber hinaus belegenneueste Studien, dass BC-3781 keineKreuzresistenzen mit anderen Antibioti-ka-Klassen sowie eine sehr geringe Selbst-resistenzrate aufweist.“

Aufgrund seines Profils könnte BC-3781

bei der Behandlung von akuten, bakte-riellen Haut- und Hautstruktur-Infektio-nen sowie bei ambulant erworbenen, bak-teriellen Lungenentzündungen und an-deren Krankheiten zum Einsatz kommen.Nabriva hat bereits im letzten Jahr die Er-gebnisse einer klinischen Phase II Studiefür BC-3781 während der 51. InterscienceConference on Antimicrobial Agents andChemotherapy in Chicago präsentiert.

Aktuell hat sich die US-Firma Forest La-boratories, ein internationaler Arzneimit-telhersteller und -vermarkter, für die näch-sten zwölf Monate ein Kaufrecht für Na-briva gesichert. Die beiden Unternehmenhaben eine Vereinbarung zur Entwicklungvon BC-3781 getroffen. Forest stellt 25Millionen US-Dollar zur Verfügung - undkauft Nabriva letztendlich möglicherwei-se ... (pj)

AAuusszzeeiicchhnnuunngg für Nabriva-Vorstand (und Aktionär) Ralf Schmid, überreicht wurdeder Preis von Aktienforum-Geschäftsführerin Ulrike Haidenthaller

The Story behind ... Rang 4: Nabriva Therapeutics und Kapitalgeber

Eine neue Klasse von Antibiotika

JEDE MENGE TOP-DEALS BEIM VC & PE AWARD 2012

1) Affiris2) Sensor Dynamics /Maxim Integrated Services

3) Henn4) Nabriva5) Opvizor

Die weiteren, von der Jury mit Punktenbedachten Deals: DDSG, Dynatrace,Gameinvest, Industriemagazin, Agria,Meovi, Symena, Wiener Kühlhaus, Intercontinental, Akron und Suspa

Juli 2012

SIEGER VC/PE-AWARD 2012 Seite 6

Opvizor SaaS spürt Probleme in der vir-tuellen IT-Infrastruktur seiner Kunden auf,bevor es zur Instabilität des Systems, Ein-bussen in der Performance oder Ausfäl-len kommt. „Mit Opvizor kann der jewei-lige Kunde 60% der Supportprobleme ver-meiden und profitiert dadurch von einemdurchschnittlichen ROI von weniger alsdrei Monaten“, erklärte Gründer DennisZimmer das Geschäftsfeld im Rahmen derVC/PE-Award-Preisverleihung. Mit die-sem Ansatz etabliert sich Opvizor im IT-Trend-Thema „Virtualisierung“ und habedas Potential zum internationalen Top-Player. Die Opvizor GmbH hat innerhalbvon sechs Monaten bereits 30 namhafteKunden gewinnen können (darunter Atos,Siemens, BHF Bank, Migros, OBI, Uni-versitätskliniken Bonn und Köln) und istauf dem Weg, aus Österreich heraus dieVirtualisierungswelt zu erobern.

Das gamma capital partners Investmenticomasoft hat kürzlich die Software-as-a-Service-Lösung Opvizor für die Analyseund Behebung von Konfigurations-, Per-formance- und Security-Fehlern in virtua-lisierten Umgebungen in der Version 1.5auf den Markt gebracht.Laut gcp-Vertre-ter Burkhard Feurstein wurde die Archi-tektur der neuen Version insbesondere fürmittelgrosse und grosse virtualisierte In-frastrukturen optimiert. Dazu kommenVerbesserungen in der Performance, in derAnonymisierung, im Regelwerk sowie imReporting. Opvizor 1.5 ist wie sein Vor-gänger auf www.opvizor.com in einer kom-merziellen und einer freien Version ver-fügbar.

Schweizer Know-how

Die Softwarelösung Opvizor des Schwei-zer Start-ups icomasoft, die seit diesem

Frühjahr Systemadminstratoren und dasIT-Management in der Früherkennung vonProblemen in virtualisierten Infrastruktu-ren unterstützt, ist mit dem neuen Releasesubstanziell verbessert und um neue Funk-tionalitäten erweitert worden. Die wich-tigsten Neuerungen: Die Architektur derCloudlösung wurde für einen Einsatz inmittelgrossen und grossen Infrastrukturenoptimiert. Damit einher geht eine deutli-che Geschwindigkeitssteigerung der Ana-lyse und Diagnose von VMware-Umge-bungen um ein bis zu 50-Faches im Ver-gleich zur Vorgängerversion. „Wir warenüberrascht von der hohen Nachfrage ausUnternehmen mit grösseren IT-Infra-strukturen, die mit unserer Software mög-liche Fehler aus dem Systemverhalten an-tizipieren und damit frühzeitig beheben

wollen“, sagt Zimmer. „Daher haben wirdiesem Bedürfnis im neuen Release in er-ster Linie Rechnung getragen. Mit unse-ren Anpassungen an die Architektur konn-ten wir den Zeitaufwand der Analyse- undDiagnoseläufe, die früher einige Tage inAnspruch genommen haben, jetzt auf Grö-ßenordnungen im Minutenbereich redu-zieren. Damit ist es für Endkunden mög-lich nicht nur Teilanalysen zu machen,sondern auch Infrastrukturen mit tausen-den VMs täglich zu analysieren.“

icomasoft AG ist spezialisiert auf Vir-tualisierung und Cloud Computing. ico-masoft wurde im Juli 2008 von CEO Den-nis Zimmer gegründet und ist im Besitzder Gründer sowie der GCP gamma ca-pital partners GmbH und der Zürcher Kan-tonalbank. (pj)

DDiiee UUrrkkuunnddeenn ffüürr PPllaattzz 55 überreichte VC/PE-Award-Initiator Christian Drastil an Opvizor-Gründer Dennis Zimmer sowie Burkhard Feurstein und Robert Pruggnal-ler (Global Equity Partners, v. l.)

The Story behind ... Rang 5: Opvizor und Gamma Capital Partners

Innovativ beim Zukunftsthema Virtualisierung

Juli 2012

ABOUT VC/PE-AWARD 2012 Seite 7

VONCHRISTIAN DRASTILoffice@boerse-express.com

GEDANKEN ZUM AWARD ...

Christian DrastilVC/PE-Award Initiator,Unternehmer

Markus FellnerPartner bei Fellner Wratzfeld& Partner RA

Albert HannakManaging PartnerDeloitte FinancialAdvisory

Reinhold MitterlehnerBundesminister für Wirtschaft

Richard SchenzKapitalmarkt-berater des Finanzministeriums

Maria FekterBundesministerinfür Finanzen

UlrikeHaidenthallerGeschäftsführerindes Aktienforum

ChristophMerckens, stv.BundesvorsitzenderJunge Industrie

Therese NissBundesvorsitzendeJunge Industrie /IV

Bettina SchraglChefredakteurinStyria Börse Express GmbH

Wirtschaftsexperten rankten die VC/PE-Deals

Die Mitglieder der Award-Jury

IMPRESSUM VENTURE WOCHEMedieneigentümer: Styria Börse Express GmbH, Berggasse 7/7, 1090 Wien Tel.: ++43 1 236 53 13-0 Die Bilder in dieser Sondernummer sind von Martina Draper.Leitung Venture Woche: Mag. Christine Petzwinkler (cp) christine.petzwinkler@boerse-express.com Leitung Award Special:Paul Christian Jezek (pj), paul.jezek@boerse-express.comGratisverteiler Venture Woche: www.boerse-express.com/venture (jeden Do)Vollständiges Impressum: http://www.boerse-express.com/impressum

Die Idee hinter dem VC/PE-

Award bestand 2004/05 darin,

den riesigen Pool an IPO-Kandida-

ten bereits vorbörslich zu erfassen

und diesem Umfeld ein bisschen

Visibilität zu geben. So waren unter

den Preisträgern der „early years“

auch Exit-Stories über die Börse zu

finden. Ich denke da an bene, bwin

oder Polytec.

Das ist bereits seit einigen Jahren

nicht mehr der Fall, denn der

Markt „ausserhalb der Börse" ist

von der Bewertung her viel interes-

santer geworden als die Valuation

über die Börse. Ein Trade Sale oh-

ne Börseverpflichtungen ist für den

Kapitalgeber und das Unterneh-

men attraktiver geworden, wie man

z. B. bei der heurigen Nr. 2 Sensor-

Dynamics sieht. Es ist zu hoffen,

dass das wieder dreht und die Bör-

se als Exit-Kanal erneut aufgeht.

Dazu braucht es viel, viel Überzeu-

gungsarbeit - die Politik muss die-

sem Thema einfach proaktiver ent-

gegenkommen.

Herzliche Gratulation den diesjäh-

rigen Gewinnern! Und vielen Dank

allen Nominierenden, Award-Part-

nern, der Jury und dem Event-

Team.

WWiirr sseehheenn uunnss bbeeiimm

VVCC//PPEE--AAwwaarrdd 22001133!!

Juli 2012

SPLITTER VC/PE-AWARD 2012 Seite 8

VC- und PE-Experten unter sich

Sponsoren und Preisträger im Gespräch (Hannak, SensorDynamics)

BE-GF Josef Chladek (Mitte)

Hausherren im Haus der Industrie

Lob den Siegern und auch dem in man-cher Hinsicht unterschätzten StandortÖsterreich - das war das Resümee der Po-diumsdiskussion mit u. a. Markus Fellner(Fellner Wratzfeld & Partner), Albert Han-

nak (Deloitte) und Stefan Zapotocky (LPCCapital Partners), die der Preisverleihungvorausging und von Aktienforum-ChefinUlrike Haidenthaller moderiert wurde. Eine der Schlussfolgerungen: Der VC/PE-

„Markt“ ist zumindest gesünder als dieaktuelle Situation an der Wiener Börse.Zu tun bleibt dennoch viel.

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Venture Capital& Private Equity

2012

Venture Capital& Private Equity

2012AwardAward

Schwungvolle Podiumsdiskussion zu Beginn ... .. und beste Stimmung nach der Preisverleihung

Award-Seite mit historischen Siegern und hunderten Pics aus 8 Jahren

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